八月份,受全国高温天气影响,煤炭需求增加;煤炭供给方面受去产能政策和276个工作日制度的影响,产量减少;煤炭企业及北方港口煤炭库存下降;夏季多地出现暴雨天气,使局部地区运输受阻。总体看,八月份煤炭市场供求阶段性偏紧,煤炭价格继续上涨。
煤炭市场运行主要特点:煤炭产量、销量下降,铁路煤炭发运量减少、港口煤炭发运量小幅回升,煤炭价格持续上涨,煤炭进口创今年进口新高。
一、煤炭产量
据国家统计局数据,8月份全国原煤产量完成27809万吨,环比增加808万吨,增长3%;同比下降11%,降幅较上月收窄2.1个百分点。1-8月全国原煤累计产量217887万吨,同比下降10.2%,降幅比1-7月份扩大0.1个百分点。
据运销协会快报数,8月份国有重点煤矿产量完成1.36亿吨,同比减少2480万吨,下降15.4%。1-8月国有重点煤矿产量累计完成10.85亿吨,同比减少1.5亿吨,下降12.1%。
二、铁路煤炭运输
(一)铁路货物发送量同比增加。8月份全国铁路货物发送量完成2.77亿吨,同比增加33万吨,增长0.1%,也是今年以来首次正增长;1-8月份累计完成21.2亿吨,同比减少1.43亿吨,下降6.3%。
(二)煤炭发运量同比下降。8月份全国铁路煤炭发送量完成1.55亿吨,同比减少598万吨,下降3.7%;1-8月份累计完成12.1亿吨,较上年同期减少1.41亿吨,下降10.4%。其中8月份电煤发送量完成1.1亿吨,同比减少332万吨,下降2.9%;1-8月份电煤累计发送量完成8.5亿吨,同比减少7109万吨,下降7.7%。
(三)国铁煤炭装车、电煤装车同比下降。8月份,国家铁路煤炭日均装车完成50692车,同比减少3162车,下降5.9%,铁路装车环比有所增加,与今年3月份装车水平基本持平;其中电煤装车为31589车,同比减少1765车,下降5.3%。
8月份铁路运输完成情况
二、煤炭销量
据运销协会快报数,8月份,全国煤炭销量完成2.62亿吨,同比减少3263万吨,下降11.1%。1-8月全国煤炭销量累计完成19.78亿吨,同比减少23235万吨,下降10.51%。其中,8月份国有重点煤矿销量完成1.26亿吨,同比减少954万吨,下降7.6%;1-8月累计煤炭销量完成9.89亿吨,同比减少6754万吨,下降6.4%。
三、煤炭库存
据运销协会快报数,8月末,煤炭企业库存为12500万吨,环比减少443万吨,下降3.4%;同比减少1233万吨,下降8.98%。
四、煤炭进出口
(一)煤炭出口增加
据海关数据,8月份,我国出口煤炭76万吨,同比增加23万吨,增长43%,1-8月份累计出口567万吨,同比增长72.2%。从主要出口企业来看,神华集团1-8月份累计出口162万吨,同比增加90万吨,增长125%;中煤集团累计出口208万吨,同比增加45万吨,增长27.6%。
(二)煤炭进口增加
据海关总署数据,8月份,全国煤炭进口2659万吨,环比增加538万吨,增长25.4%,同比增加910万吨,增长52%。1-8月份累计进口煤炭15574万吨,同比增加1715万吨,增长12.4%。
五、煤炭价格指数
8月份,中国煤炭价格指数继续回升,山西、陕西和鄂尔多斯地区煤炭价格指数也全面上涨。截止9月2日,中国煤炭价格指数125.85点,比8月初回升4.6点。分地区价格指数看,中国太原煤炭交易综合价格指数89.82点,比7月底上涨11.93点,其中动力煤价格指数90.22点,上涨15.4点;内蒙古鄂尔多斯动力煤价格指数264点,比7月底上涨70点;陕西煤炭综合价格指数106.7点,比7月底上涨13.5点,其中动力煤价格指数103.6点,比月初回升14.7点。8月31日,环渤海动力煤价格指数为494元/吨,比月初上涨58元/吨;
六、电力行业
(一)据国家统计局数据,8月份,全国规模以上发电企业发电量5617亿千瓦时,同比增长7.8%,其中火力发电量4138亿千瓦时,同比增长7.5%;水力发电量1106亿千瓦时,同比增长5.5%;核电发电量202亿千瓦时,同比增长19.6%;风电发电量136亿千瓦时,同比增长16.6%;太阳能发电量36亿千瓦时,同比增长24.3%。1-8月份,全国规模以上发电企业累计发电量38772亿千瓦时,同比增长3%,其中:火电完成28639亿千瓦时,同比下降0.5%;水电完成7157亿千瓦时,同比增长12%;核电发电量1368亿千瓦时,同比增长23.7%;风电发电量1358亿千瓦时,同比增长16.3%;太阳能发电量252亿千瓦时,同比增长28.9%。
(二)重点发电企业供、耗煤情况。8月份,全国重点发电企业当月供煤10947万吨,同比增加787万吨,增长7.7%;当月耗煤10877万吨,同比增加741万吨,增长7.3%。1-8月份全国重点发电企业累计供煤74479万吨,同比增加726万吨,增长1%;累计耗煤76099万吨,同比减少377万吨,下降0.5%。8月31日,全国重点发电企业煤炭库存4993万吨,环比7月底减少124万吨,下降2.4%,同比减少1566万吨,下降23.9%,库存可用13天,环比下降2天,同比下降7天。
七、冶金行业
据统计局数据,8月份,全国粗钢日均产量221.2万吨,环比增加5.7万吨,增长2.6%,1-8月份累计粗钢产量53632万吨,同比下降0.1%;生铁日均产量194.2万吨,环比增加7.7万吨,增长4.1%,1-8月累计生铁产量46916万吨,同比下降0.8%;钢材日均产量315.8万吨,环比增加6.3万吨,增长2%,1-8月累计钢材产量75511万吨,同比增长2.2%;焦炭日均产量126.2万吨,环比增加5.8万吨,增长4.8%,1-8月份累计焦炭产量29238万吨,同比下降2.7%。
8月份冶金行业生产情况(单位:万吨)
八、主要煤炭发运港口
(一)总体情况
8月份,全国主要港口发运煤炭5614万吨,同比增长1.3%。1-8月份累计发运煤炭42141万吨,同比下降4%。
(二)秦皇岛港煤炭调入调出
8月份,秦皇岛港煤炭吞吐量1217.9万吨,环比增加64.3万吨,增长5.6%;同比减少842万吨,下降40.9%。日均进港煤炭38.7万吨,环比增加3.7万吨,增长10.5%,同比减少24.2万吨,下降38.5%;日均出港煤炭39.3万吨,环比增加2.1万吨,增长5.6%,同比减少27.1万吨,下降40.8%。
8月份,秦皇岛港锚地煤炭船舶日均58.1艘,环比增加15.4艘,同比增加25.5艘。8月末港口存煤255万吨,环比减少16万吨,下降5.9%;同比减少364万吨,下降58.8%。
九、重点地区市场煤价格水平及其变化趋势
(一)主要生产地区的煤炭价格继续上涨。8月份,晋北地区和鄂尔多斯地区的煤炭出矿价格继续回升。月末,大同地区发热量5800大卡/千克以上煤炭的“上站”含税价格由上月末的330-340之间回升到了355-365之间;发热量5500大卡/千克以上煤炭的“上站”含税价格由上月末的310-320元/吨之间回升到至340-350之间;鄂尔多斯地区5000大卡/千克煤炭的“上站”价格由上月末的165-175元/吨之间回升到至200-210之间。
(二)港口下水动力煤价继续上涨。8月末,秦皇岛港具代表性的发热量5500大卡/千克市场动力煤的主流平仓价格由7月末的440-450元/吨之间上涨到至500-510元/吨之间;发热量5000大卡/千克市场动力煤的主流平仓价格由7月末的400-410元/吨之间上涨到至450-460元/吨之间。
(三)主要消费地区煤炭交易价格上涨。8月份,主要消费地区的动力煤销售价格保持上涨。月末,发热量5500大卡/千克的优质动力煤,在宁波港的提货价格由7月末的500-510元/吨之间回升至550-560元/吨之间;在广州港的提货价格由7月末的510-520元/吨之间回升至560-570元/吨之间。
(四)国内海上煤炭运价下跌。8月上旬,沿海航运市场运价指数继续上涨,中旬至下旬转跌。秦皇岛海运煤炭交易市场8月30日发布的海运煤炭运价指数(OCFI)报收于827.96点,比7月底下跌了69.78点,跌幅7.8%;比年初上涨了169.25点,涨幅25.7%。
(五)炼焦煤价格上涨。8月份,受国内钢材价格和焦炭价格上涨以及国际炼焦煤价格上涨因素影响,国内炼焦煤市场价格也随之跟涨。此外,动力煤价格涨幅较大,导致部分炼焦煤企业调整产品结构,部分1/3焦和瘦精煤调整为动力煤销售,供给减少也进一步支撑了炼焦煤价格上涨。9月初,山西焦煤等主流炼焦煤企业再次上调炼焦煤价格30-95元/吨,至此,炼焦煤价格今年累计上涨220-250元/吨,高于去年同期100元/吨左右。
十、影响煤炭市场的主要因素
8月份,煤炭市场供求阶段性偏紧,价格上涨,主要有以下几方面因素影响。
(一)夏季高温天气持续,煤炭需求增加。7月全社会用电量增长8.2%,创下近年来的单月新高。而8月份,全国高温天气持续,广东、北京、江苏、浙江、江西、重庆、湖北等地用电负荷均不断创新高。据国家电网数据,8月8日14时46分,广东电网负荷达到10007万千瓦,比去年最高负荷增长7.0%,首次突破一亿千瓦;而北京地区电网也于8月11日上午11时27分最大负荷突破2000万千瓦,比去年最大负荷增长11.8%。 用电量的增加带动了耗煤水平的增加。
(二)暴雨天气影响煤炭生产及外运。七、八月份,全国出现大范围强降雨,山西、河北、内蒙等主要产煤省区日降雨量突破历史极值,煤矿生产及公路运输均受到一定影响。特别是内蒙古鄂尔多斯地区露天矿,受暴雨矿井积水影响,煤矿生产出现停产和半停产现象。此外,暴雨也导致部分地区铁路和公路路基受损,8月份,山西境内多条高速公路处于维修状态,影响山西和陕西的煤炭外运。
(三)市场预期改变,部分中间商囤货惜售,助推煤炭价格上涨。随着今年4月份煤矿实行276个工作日制度以来,煤炭产量逐月下降,供给减少,特别是近两个月煤炭价格上涨,使得市场预计发生改变,出现“买涨不买跌”的心里。同时,有贸易商开始将煤炭囤积在产地附近的洗煤厂以及港口附近的配煤场,惜售待涨,进一步助推了煤炭价格快速上涨。
(四)煤炭产量继续减少 。受煤炭去产能政策影响,煤炭产量明显下降 。据统计局数据,今年前8个月全国原煤产量21.8亿吨,同比减少2.47亿吨,下降10.2%。分月看,5、6、7、8月产量分别下降15.5%、16.6%、13.1%和10.2%。
(五)煤炭企业及中转港口煤炭库存偏低。从煤炭企业看,山西、内蒙、陕西等主要产煤省区库存一直偏低,部分企业甚至零库存,出现排队拉煤情况。此外,北方五港煤炭库存一直维持在1100万吨左右,秦皇岛港更是降至250万吨以下,为近年来新低。
十一、煤炭市场运行趋势分析
七、八月份以来,由于多重因素叠加煤炭价格持续上涨。但随着煤炭市场进入淡季,需求将会下降。另外,国家针对煤价过快上涨,出台了稳定煤炭市场、调节供应总量预案的措施,预计煤炭市场将逐步起稳,价格涨幅也将逐步收窄。
(一)煤炭去产能工作继续推进,煤炭市场供大于求的基本面没有发生根本改变。8月中旬,在全国多地再次开展了去产能的全面督查工作,煤炭去产能工作仍将不断推进。煤炭产量将维持下降趋势,煤炭市场供大于求得基本面没有发生根本改变。
(二)需求进入淡季,煤炭价格上涨动力减弱。进入九月份,气温逐步下降,民用电负荷下降,需求进入淡季,电厂耗煤量将明显下降,电厂煤炭采购量将会相应减少,但当前电厂库存较低,电厂也将维持一定的采购量进行补充库存。总体看,需求减少,煤炭价格上涨动力减弱。
(三)暴雨导致的煤炭停产及运输受限将逐步正常,煤炭供给将进一步增加。受七、八月份暴雨影响的煤炭企业已恢复正常生产,同时因暴雨损坏的路基也将逐步修复,煤炭运输也逐步正常。但《超限运输车辆行驶公路管理规定》自2016年9月21日起实行,预计对煤炭公路运输产生一定影响。
(四)煤炭价格上涨,进口煤压力加大。随着国内煤炭价格的继续上涨, 8月份,煤炭进口再创新高。尽管进口煤价格也在不断上涨,但相对国内煤炭仍有价格优势,预计今后几个月煤炭进口还将保持高位,全年进口量在2亿吨以上。